Dalla normativa alla reputazione: l’impatto più profondo della MiFID II

Cos’è la MiFID II e perché è così importante?

La MiFID II, in vigore dal 2018, impone alle società che forniscono servizi di investimento di registrino tutte le comunicazioni con i clienti che abbiano lo scopo di portare a decisioni di investimento. Questo include telefonate e videoconferenze. Le conversazioni personali, invece, non devono essere registrate, ma semplicemente documentate. Queste registrazioni devono essere conservate in modo sicuro e messe a disposizione delle autorità di vigilanza su richiesta.

Il regolamento mira a:

1. Rafforzare la tutela degli investitori
2. Migliorare la trasparenza del mercato
3. Riduci il rischio di malintesi o comportamenti scorretti

Inoltre, garantisce che, in caso di controversie o verifiche, le aziende possano dimostrare esattamente cosa è stato comunicato e in che modo.

Ma quali sono le principali sfide che gli istituti finanziari devono affrontare per conformarsi alla MiFID II?

Anche se l’intento della MiFID II è chiaro, la sua attuazione è spesso complessa. Abbiamo visto che gli istituti finanziari devono affrontare diversi ostacoli:

1. Integrazione tecnologica: Le soluzioni di registrazione devono integrarsi senza problemi con l’infrastruttura IT e gli strumenti di comunicazione già in uso (ad es. CRM, telefonia, videoconferenze).
2. Flessibilità dei dispositivi e delle piattaforme: I consulenti possono interagire con i clienti dall’ufficio, da casa o mentre sono in giro, utilizzando diversi dispositivi e piattaforme.
3. Sicurezza e archiviazione dei dati: Tutte le registrazioni devono essere conservate in modo sicuro e nel rispetto del GDPR e delle leggi locali sulla privacy dei dati.
4. Coerenza nell’esecuzione: Anche piccole mancanze, anche solo temporanee, nelle procedure di registrazione possono portare a sanzioni normative e danni alla reputazione.

Non si tratta di questioni di poco conto. Anzi, anche le grandi istituzioni possono fallire.

Un esempio concreto: la violazione delle norme di compliance da parte della Deutsche Bank

Un caso recente mette in luce quanto possa essere grave la mancata conformità alle norme. L’autorità di vigilanza finanziaria tedesca, la BaFin, ha multato Postbank, una filiale della Deutsche Bank, per oltre 23 milioni di euro per non aver rispettato le norme MiFID II. Durante la pandemia di COVID-19, Postbank non ha ripreso le registrazioni obbligatorie delle chiamate dopo la scadenza delle esenzioni temporanee. Questo errore dimostra i gravi rischi che si corrono quando non si rispettano gli obblighi normativi.

Questo si sarebbe potuto evitare con il MiFID Recorder di etops

Viste le complessità della MiFID II, molte aziende si affidano alla tecnologia per garantire una conformità fluida e scalabile. Il etops MiFID Recorder risponde specificamente ai requisiti normativi relativi alla registrazione e all’archiviazione delle chiamate dei clienti nel rispetto della legge, senza influire sulle operazioni quotidiane.

Ecco come funziona:

• Integrazione perfetta: Si adatta senza problemi ai sistemi IT già in uso.​
• Scalabilità: Pensata su misura per le grandi organizzazioni, supporta diversi ambienti IT e un gran numero di utenti.
• Registrazione indipendente dal dispositivo: Il registratore permette di registrare le consultazioni nel rispetto della normativa, indipendentemente dal dispositivo utilizzato.
• Registrazione video indipendente dal sistema: Migliora le piattaforme video esistenti come MS Teams, Cisco Webex o Zoom con funzionalità di registrazione conformi.
• Integrazione completa tramite API: Le registrazioni possono essere avviate, gestite e archiviate direttamente dagli strumenti e dai flussi di lavoro esistenti, garantendo la conformità senza passaggi aggiuntivi o interruzioni.

Affrontando i principali punti critici dell’implementazione della MiFID II, etops MiFID Recorder aiuta le aziende passare da una conformità reattiva a una governance proattiva.

Inoltre, le nostre certificazioni ISO, il rapporto di audit IDW PS880 e la nostra conformità al regolamento DORA dimostrano che non solo siamo all’avanguardia dal punto di vista tecnologico, ma conosciamo anche molto bene i processi di accreditamento e audit di riferimento.

Considerazioni finali

La MiFID II non sta per sparire, e giustamente. È un pilastro fondamentale della tutela degli investitori e della trasparenza nella finanza moderna. Ma rispettare i suoi requisiti non deve per forza essere un peso. Con i sistemi giusti, la conformità può diventare una parte naturale del modo in cui le aziende servono i clienti: in modo efficiente, sicuro e professionale.

Per gli istituti finanziari, la chiave è considerare la conformità non come una semplice formalità da spuntare, ma come un vantaggio strategico. Con soluzioni intelligenti come etops MiFID Recorder, le aziende possono ridurre i rischi, snellire i processi e rafforzare la fiducia, senza rinunciare alla flessibilità o alle prestazioni.